广发银行拟A+H股上市 或融资150至200亿

2月23日，广东发展银行有关人士透露，广发银行正计划在A股和H股上市事宜，最终如何选择，要看两地监管政策，并综合考量投行测算的融资额度和上市成本等因素。目前，上市筹资规模尚未确定，应不低于去年次级债的发行规模，有可能在150亿-200亿区间。

该人士表示，该行正在遴选上市中介机构，按照以往银行上市的经验，一般2-3家为宜。

“A+H”方案未定

此前，有消息称广发银行计划“A+H”上市融资，融资总额78亿港元。

但2月23日，广发银行知情人士表示，该行上市筹资规模应不止于78亿港元，应不低于去年次级债的发行规模，有可能在150亿-200亿元区间。不过，最后结果还没有敲定，需要综合考虑参与竞标的各投行机构的最后测算结果。

为补充资本金，去年初广发银行董事会通过了《2010-2012年资本管理规划》，计划通过发债、上市等多种途径来弥补资本缺口，其中最主要途径莫过于上市融资。从2012年的规划时间上限来看，今年无疑是上市的关键一年。

就在2010年，广发银行完成150亿元增资扩股工作。至2010年末，资本充足率11.02%，核心资本充足率8.30%，分别比年初增加2.04和2.68个百分点。

去年发行150亿次级债，加上今年可以发行的50亿次级债，广发银行的总股本至少增加200亿。假设上市筹资规模200亿，估计能为广发银行提高不到2%的资本充足率，只能满足其2年的快速发展需求。

事实上，目前除了重庆农商行在港上市外，光大银行、广州农商行等机构近期亦传出H股上市的决定或意向。