碧桂园(02007)已与专案小组协定重组建议的主要条款

（原标题：碧桂园(02007)已与专案小组协定重组建议的主要条款）

金吾财讯 | 碧桂园(02007)宣布，其已经与专案小组协定重组建议的主要条款，其占现有债券债务本金总额的29.9%，而专案小组的成员已经签署重组支持协议。公司亦接近完成与协调委员会若干成员的协商，待协商完成后，该等成员将进行内部程序以取得签立重组支持协议的相关批准。

建议重组的范围包括现有债务的范畴，整体未偿还本金总额约为140.74亿美元，连同与该未偿还本金相关的所有应计未支付利息(包括违约利息)(计划索偿额)。

建议重组将涉及注销现有债务，而作为回报，债权人取得在5个计划对价选项中作出选择的权利：(a) 选项一：将计划索偿额转换为最高达2亿美元的现金；(b) 选项二：将发行本金总额最高达20亿美元的新零息强制性可转换债券，到期日为参考日期（即2025年6月30日）后78个月，其可按初步转换价每股2.6港元转换为本公司普通股(强制性可转换债券A)）；(c) 选项三：(i)本金总额最高达55.007亿美元的强制性可转换债券A；及(ii)将发行本金总额最高达27.093亿美元的新年利率2.5厘中期工具，摊销还款期由参考日期后18个月起至90个月止(中期工具)），比率为就选择选项3的每10万美元计划索偿额67000:33000；(d) 选项四：(i)将发行的新零息强制性可转换债券，到期日为参考日期后114个月，其可按初步转换价每股10港元转换为本公司普通股(强制性可转换债券B，连同强制性可转换债券A统称为“强制性可转换债券”）；及(ii)将发行的新年利率2厘长期工具，摊销还款期由参考日期后102个月起至114个月止(长期工具A)，比率为就选择选项4的每10万美元计划索偿额35000:65000，而强制性可转换债券B及长期工具A的本金额并无上限；及(e) 选项五：将发行本金总额最高达15亿美元的新年利率1厘长期工具，摊销还款期由参考日期后126个月起至138个月止(长期工具B)。

初始行使价每份强制性可转换债券A 2.6港元及每份强制性可转换债券B 10港元，分别较昨日收市价每股0.43港元溢价约504.7%及2225.6%。

此外，现有银团贷款的持有人将有权按比例分占担保补偿金额1.78亿美元，当中(i)一部分将于重组生效日期以现金支付：及(ii)余额将于重组生效日期后以贷款形式分期支付(SCA贷款)。

公司建议设立新管理层激励计划，公司普通股的5%可按悉数摊薄基准授予管理层团队，以激励管理层实现其商业计划。

公司控股股东拟提供重大支持，当中其将动用其股东贷款约11亿美元认购股东认股权证，以及将按初始行使价每股0.6元(较昨日收市价每股0.43港元溢价39.5%)就股东认股权证悉数预付行使价。控股股东亦拟动用其股东贷款5000万美元作为建议转让公司持有Country Garden Pacificview Sdn. Bhd(FC项目)60%权益予控股股东的对价。

公司拟致力于2025年12月31日前完成建议重组。公司衷心邀请持有现有债务的其他债权人考虑重组建议的条款，并藉尽快加入重组支持协议支持实施建议重组。建议重组将较其他相关替代情况为所有债权人提供更高债务回收率。