新股发售 | 兆科眼科-B今起招股，预计4月29日上市

（原标题：新股发售 | 兆科眼科-B今起招股，预计4月29日上市）

富途资讯4月16日消息，本周五$兆科眼科-B(06622.HK)$发布公告，将于4月16日-21日招股，公司拟发行约1.24亿股股份，其中公开发售1235.7万股，国际发售约1.11亿股，每股发行价15.38-16.80港元，每手500股，预期将于4月29日上市。

据悉，兆科眼科是一间眼科制药公司，目前已通过自主开发或许可引进已建立起包含25种候选药物的全面眼科药物管线，涵盖影响眼前节及眼后节的多数主要眼科适应症。

根据招股书，公司初步将策略重心放在中国五大眼科适应症（就市场潜力而言）上，包括干眼症(DED)、湿性老年黄斑部病变(wAMD)、糖尿病黄斑水肿(DME)、近视及青光眼。根据灼识的资料，公司拥有中国最全面的眼科药物管线之一。

值得注意的是，公司已获得明星机构投资者的支持，包括新加坡政府投资公司、高瓴资本、TPG、正心谷资本、奥博资本及爱尔眼科医院等。而$李氏大药厂(00950.HK)$于IPO前持有兆科眼科34.1%的股份，为公司单一最大股东。

财务数据方面，于往绩记录期间，公司尚未盈利并产生经营亏损。年内亏损由2019年的人民币1.22亿元扩大至2020年的人民币7.27亿元。

行业方面，中国眼科药物市场正处于起步阶段，现以迅猛的态势呈指数增长。中国眼科药物的市场规模由2015年的18亿美元增长至2019年的26亿美元，复合年增长率为9.3%。预计由2019年按复合年增长率18.6%进一步增长至2025年的72亿美元及由2025年按复合年增长率22.9%增长至2030年的202亿美元，超过同期全球眼科药物市场的增长。

中国眼科药物市场较为分散，缺乏有意向及能力系统地解决该专业领域难题且专注于眼科的公司。对于大多数市场参与者而言，眼科药物资产仅占其业务的一小部分。仅有少数几家公司拥有涵盖影响眼睛前节及后节主要眼科疾病的药物组合，其中大部分为跨国企业。

基石投资者方面，多名基石投资者同意按发售价认购可供认购的发售股份数目，总额约5500万美元，包括CaaS Capital、新加坡政府投资公司、Golden Valley、Jennison 、Mass Ave、Matthews International Capital Management、OrbiMed Funds、VMS Investment。

筹资用途方面，公司拟将股份发售所得款项净额用于以下用途：

• 约32%将用于两种核心产品的临床开发及商业化；

• 约46%将为其他在研候选药物的持续研发活动及商业化提供资金；

• 约7%将用于位于南沙的先进生产设施进行生产线扩张，以筹备未来年度的产品上市；

• 约5%将为业务开发活动及在研药物的扩展提供资金；

• 约10%将用作营运资金及其他一般企业用途。

编辑/Aurora

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