北水动向|北水成交净买入205.28亿 AI硬件股遭抛售 腾讯(00700)获抢筹近25亿港元

（原标题：北水动向|北水成交净买入205.28亿 AI硬件股遭抛售 腾讯(00700)获抢筹近25亿港元）

智通财经APP获悉，7月6日港股市场，北水成交净买入205.28亿港元。其中港股通(沪)成交净买入125.52亿港元，港股通(深)成交净买入79.75亿港元。

北水净买入最多的个股是盈富基金(02800)、腾讯控股(00700)、恒生中国企业(02828)。北水净卖出最多的个股是长飞光纤光缆(06869)、建滔积层板(01888)、建滔集团(00148)。

港股通(沪)活跃成交股

港股通(深)活跃成交股

盈富基金(02800)、恒生中国企业(02828)分别获净买入68.68亿、9.64亿港元。国泰海通证券认为，伴随冲击逐步消化，叠加港股中报筑底的可能性在增加，市场有望重回基本的性价比认知。华泰证券指出，对港股整体而言，尚未观察到明确的基本面反转信号，不过美联储紧缩预期在非农后有所降温、美元强势动能暂缓，配合极端情绪低位，市场已经出现技术面修复。相比指数，港股结构性行情是今年的配置重点。

腾讯控股(00700)获净买入24.93亿港元。7月6日，腾讯混元Hy3正式发布。相比preview版本，它展现出显著强于同尺寸模型且比肩（参数规模2-5倍的）旗舰模型的智能水平，定价进一步降低，总体稳定性和性价比大幅提升。摩通大根指出，随着腾讯于2026年6月开始对微信AI Agent进行beta测试，该行对公司以往概念层面框架信心显著增强。如今，微信AI Agent服务的可见性已足以区分已实现、尚待实现的功能，亦并非是遥遥无期，而是一个分阶段推出、里程碑清晰可见的项目。

智谱(02513)获净买入6.81亿港元。华创证券此前研报指出，GLM-5.2上线并开源进一步验证智谱在国产大模型中的技术领先、工程化能力和生态扩张能力。过去一年，智谱从GLM-4.5代码基座，到GLM-4.7国产Coding模型，再到GLM5.2面向长程任务，能力重心已经从“写代码”升级为“持续完成复杂工程”。该行认为，AI Coding的核心价值正在从辅助生成，走向理解项目、拆解任务、持续调试和最终交付，智谱正在卡位这一变化。

兆易创新(03986)获净买入1.05亿港元。7月3日盘后，江波龙公告称，预计2026年半年度归属于上市公司股东的净利润为92.00亿元-110.00亿元，同比增长62204%-74394%。对于业绩变动的原因，公司解释称，主要系下游需求增加及全球存储晶圆产能增长有限，公司保障晶圆供应，并以自研芯片和软件架构支撑端侧AI需求。另有报道称，三星电子正在与客户展开第三季度通用DRAM（内存）价格谈判，目标将平均售价（ASP）环比上季度提高20%。

光通信、PCB等AI硬件股遭抛售。长飞光纤光缆(06869)、建滔积层板(01888)、建滔集团(00148)、中芯国际(00981)分别获净卖出10.88亿、10.68亿、8.54亿、8.18亿港元。今早，半导体行业研究机构SemiAnalysis在社媒发布六条连续推文，披露英伟达Kyber NVL144机架架构遭遇重大延迟及多项取消决定。SemiAnalysis直言：“重大延迟：就在英伟达CEO黄仁勋于GTC展示Kyber NVL144仅三个月后，该产品遭遇重大挫折，延迟超过12个月，推迟至2028年。”关于产品延迟的原因，该机构将其归结为“PCB中板的制造工艺仍面临重大挑战”。

此外，阿里巴巴-W(09988)获净买入7.54亿港元，华虹宏力(01347)获净买入2.82亿港元。